Fiagros: AAZQ11 mantém patamar de dividendos, com retorno mensal de 1,34%
Fundo da AZ Quest mantém estabilidade de dividendos e consegue valorização em meio a turbulência no mercado de Fiagros.
O AAZQ11 anunciou a distribuição de dividendos referentes aos resultados obtidos no mês de novembro, no valor de R$ 0,095 por cota, o mesmo valor pago pelo fundo nos últimos meses, mantendo uma estabilidade incomum no mercado de Fiagros.
O valor de proventos representa um dividend yield mensal de 1,34% em relação ao preço de fechamento da cota do AAZQ11 no encerramento de novembro, de R$ 7,05. O pagamento será feito no dia 13 de dezembro, de acordo com a posição dos investidores ao fim do pregão da última sexta-feira (29).
O AAZQ11 foi o único entre os Fiagros que detinham títulos da Agrogalaxy, empresa de comércio de insumos agrícolas que pediu recuperação judicial em setembro, a manter o patamar de distribuição de dividendos.
Com pequena exposição, inferior a 1% do patrimônio líquido, o fundo teve um impacto mínimo em seu valor patrimonial, mas também experimentou forte volatilidade nas cotações.
Esse cenário, porém, começou a se reverter: a cotação de R$ 7,05 no fechamento de 29 de novembro representa uma valorização de 5,70% em relação ao valor de mercado de 31 de outubro, de R$ 6,67.
Fiagros: conheça mais sobre o portfólio do AAZQ11
Com patrimônio líquido de R$ 208,7 milhões, o equivalente a R$ 8,68 por cota, o Fiagro AAZQ11 divulgou lucro de R$ 1,8 milhão em outubro, mantendo uma reserva de lucros não distribuídos no ano de R$ 0,0242 por cota.
A AZ Quest, gestora do fundo, informou que a maior parte do patrimônio tem alocação em CRAs (66,7%) e FIDCs (31,7%). A taxa ponderada de carrego dos ativos foi de 4,54% e a taxa ponderada líquida (descontados impostos e taxas) foi de CDI + 3,32% ao ano.
Durante o mês, o fundo ampliou sua participação no CRA Carteira XV, com aquisições no valor de R$ 8,4 milhões a uma taxa prefixada na sênior de 15% e na subordinada de 17,5% ao ano. Além disso, houve amortização total do CRA Carteira X e amortizações parciais de operações, de acordo com os respectivos cronogramas de pagamento.
Para os próximos meses, é esperado o investimento em novas operações de carteira pulverizada de recebíveis do agronegócio, tese de investimento já consolidada do fundo.
A gestão informou que, para manter sua estabilidade dentro do mercado de Fiagros, segue em busca de oportunidades de emissões nos mercados primário e secundário, com foco em ativos que se encaixem no perfil de risco do AAZQ11.
