MCCI11 divulga relatório gerencial do mês de fevereiro de 2022
O Fundo de Investimento Imobiliário Mauá Capital Recebíveis Imobiliários (MCCI11), administrado pela BTG Pactual Serviços Financeiros S.A DTVM, divulgou o seu relatório gerencial do mês de fevereiro, em que descreveu seu resultado e rendimento mensal.
O objetivo do MCCI11 é alcançar rendimento e ganho de capital para seus investidores por meio da compra de CRI. O Mauá Capital Recebíveis Imobiliários deve investir no mínimo 67% de seu patrimônio nesse tipo de ativo.
A taxa de gestão do fundo é de 0,80% ao ano sobre o patrimônio líquido, enquanto a taxa de administração é de 0,20% ao ano sobre o PL. No mês de fevereiro, o fundo comprou um novo CRI, o Alianza, pelo valor de R$ 29,5 milhões e remuneração de IPCA + 7,20%.
Já o prêmio é de R$ 202,5 mil, que adicionou R$ 0,02 por cota na distribuição mensal. O CRI tem garantia de alienação fiduciária de um galpão logístico que fica em Guarulhos, que por sua vez, é avaliado em R$ 80,4 milhões.
Portfólio do Mauá Capital Recebíveis Imobiliários
Com as alocações feitas no mês, o fundo ficou com 100% do patrimônio líquido alocado em ativos alvo. O fundo possui no total 30 CRIs e 12 Fundos de CRI. A parcela do patrimônio alocada em CRI tem uma taxa média ponderada de Inflação + 7,2% e CDI + 3,7%.
Na distribuição por segmento, o MCCI11 está alocado da seguinte forma:
- Comercial – 44%;
- Logístico – 29%;
- Residencial – 15%;
- Varejo Essencial – 7%;
- Hotel – 4%;
- Loteamento – 1%.
Por localidade, 71% do portfólio do fundo está em SP. Os demais percentuais estão distribuídos em:
- Sudeste – 10%;
- Centro-oeste – 7%;
- Distrito Federal – 7%;
- Sul – 4%;
- Norte/Nordeste – 1%.
Por indexador, o portfólio do MCCI11 distribui conforme o gráfico abaixo:
O fundo também fez novas integralizações em CRIs que já faziam parte do portfólio do fundo, pelo valor de R$ 1,5 milhão e remuneração média de IPCA + 7,4%. Também realizamos a aquisição de 1 FII de CRI no montante de R$ 25 milhões, além da venda de R$ 30,4 milhões distribuída em 7 FIIs.
Resultados e rendimentos do MCCI11
A distribuição do MCCI11 referente a janeiro de 2022 foi de R$ 1,00 por cota, que corresponde a dividend yield anualizado de 12,5%, levando em conta o preço de fechamento do mês em R$ 101,25.
O total de receita do MCCI11 no mês de janeiro foi de cerca de R$ 21,63 milhões, enquanto as despesas foram de R$ 2,67 milhões. Por conta disso, o rendimento final mensal foi de R$ 4,24 milhões. O patrimônio líquido atingiu R$ 1,202 bilhão, que corresponde a R$ 96,82 por cota. O número de cotistas alcançou a marca dos 79.199 investidores.
No mês de janeiro, o MCCI11 alocou o montante de R$ 179 milhões em FIIs de CRIs. A relevância do Mauá Capital High Yield nesse tipo de alocação corresponde a 37% das posições em FIIs do MCCI11. A compra do MCHY11 foi feita ao preço de R$100,00 por cota.
O restante da carteira de FIIs de CRI está alocada em outros 12 FIIs, que são: CPTS11, FLCR11, SNCI11, MORC11, EQIR11, GAME11, BIME11, XPCI11, ARCT11, KIVO11 e VRTA11.
As partes das alocações do MCCI11 é feita com as ofertas 476. Assim, se busca oportunidades em novos fundos com gestão promissora e que tragam pulverização de risco e potencial de upside no médio prazo.
