Fundos de infraestrutura rendendo 20% ao ano? Veja os maiores proventos do segmento
Alguns fundos de infraestrutura – FI-Infra e FIP-IE – se destacaram no pagamento de proventos e retorno total em 2024. Segundo relatório do BTG Pactual, os dividendos distribuídos chegaram à marca de R$ 16,50 por cota. E ainda tem fundo com retorno total acima de 20%. Quem puxou a fila do maior provento foi o AZIN11, gerido pela AZ Quest. Em rentabilidade – dividendos e valorização da cota – o CDII11, da Sparta foi o “campeão”.
O Fundo AZIN11, do tipo FIP-IE, divulgou seus resultados referentes ao mês de novembro. Segundo o relatório do fundo, desde o IPO do fundo em outubro de 2023, o AZIN11 entregou um retorno sobre o PL de 215% do CDI.
Já o retorno total acumulado, considerando a cotação atual ajustado pelos dividendos, foi 120% do CDI. Além disso, o fundo aumentou seus proventos, pagos neste mês de dezembro. Os ativos investidos são do setor de energia, telecomunicações e transportes.
Com 77% do seu patrimônio líquido alocado, o AZIN11 possui uma carteira com 13 ativos, com spread médio de CDI + 5,16%.
O CDII11 é um FI-Infra que investe seus recursos em debêntures incentivadas. O fundo está disponível para investidores em geral e tem meta de retorno de CDI+ 2,0% a.a.
Os dividendos de dezembro, referentes aos resultados do mês anterior, foram de R$ 1,00 por cota, equivalente a 120% do CDI. O fundo possui uma carteira com mais de 100 ativos, entre debêntures incentivadas e outros ativos de renda fixa.
Outro destaque do relatório do BTG Pactual é o KDIF11, que desde seu início em 2017, trouxe um resultado de 97,3%. O FII-Infra em questão é gerido pela Kinea Investimentos, com um patrimônio líquido de R$ 2,6 bilhões. O Yield médio da sua carteira de debêntures é IPCA + 8,5%.
Veja abaixo a tabela com as informações de pagamentos e retorno dos fundos:
Fundos de infraestrutura FII-Infra e FIP-IE: conheça as principais diferenças
Os Fundos de Investimento Incentivados em Infraestrutura (FI-Infra) e os Fundos de Investimento em Participações em Empresas de Inovação e Infraestrutura (FIP-IE) têm focos diferentes.
O FI-Infra destina-se à captação de recursos para projetos de infraestrutura, promovendo a realização de obras públicas e privadas.
Em contrapartida, o FIP-IE é um veículo de investimento que participa do processo decisório das empresas investidas, proporcionando aos investidores a isenção de Imposto de Renda sobre proventos e ganhos de capital.
Embora ambos ofereçam benefícios fiscais, eles variam em sua estrutura e objetivos. O FI-Infra possui um regulamento fixo, enquanto o FIP-IE permite uma abordagem mais multiestratégica, potencializando oportunidades para investidores.
