Bom Dia FIIs – HCTR11, RBFF11 – Confira os destaques de 14/12
O IFIX fechou a última terça-feira (14) em queda de -0,19%, terminando o dia em 2.668,73 pontos. No acumulado do mês de dezembro e do ano de 2021, a variação do índice é de 3,5% e -7,01%, respectivamente.
Também, o índice SUNO30 fechou em queda de -0,21% e 96,57 pontos. Confira na tabela abaixo:
Confira as principais notícias do mercado de FIIs:
HCTR11 informa resultados e detalha sobre última emissão de cotas
O Fundo de Investimento Imobiliário Hectare CE (HCTR11) com gestão da Hectare Capital, divulgou nesta terça-feira (14) o seu relatório gerencial do mês de novembro, no qual descreveu seus resultados. O fundo destacou a movimentação de seu portfólio e explicou sobre sua última emissão de cotas.
Referente a dezembro, o HCTR11 divulgou o dividendo de R$1,60 por cota (HCTR11) e R$ 0,30 por recibo (HCTR13). Isso equivale a um dividend yield de 1,38%. Confira abaixo:
Em relação às suas operações, o fundo adquiriu um total de R$ 200,9 milhões. Do montante total investido, a gestão disse que R$ 136,9 milhões foi em aumento de posição em ativos que já estavam na carteira e R$ 64 milhões em novas operações.
No caso das operações de compra, a gestão disse que elas estão divididas em em 64% Cota Sênior, 36% em Subordinada. Como complemento, 99,5% são indexados ao IPCA, 0,5% em IGP-M e com taxa média de 10,68% a.a..
Confira abaixo as aquisições mais recentes do fundo:
O fundo também operou na venda de ativos, num total de R$ 46,8 milhões em CRIs. Abaixo das liquidações de CRIs do HCTR11:
A gestora destacou que segue firme no monitoramento dos ativos da carteira do HCTR11. No geral, a gestão analisa que as vendas dos empreendimentos têm apresentado melhora a cada mês. Vendas líquidas positivas aumentam o valor da carteira de recebíveis e por consequência melhoram a saúde das operações.
Emissão de cotas captou abaixo do planejado
No dia 9 de dezembro foi finalizada a 11ª Emissão de Cotas do HCTR11. A oferta tinha valor total de R$ 420 milhões, mas foram captados R$ 69 milhões, ou 16,4% do total.
O HCTR11 já tinha operações estruturadas para investir os recursos da oferta e os valores captados serão priorizados para as melhores oportunidades.
Na visão da gestora, o cenário macroeconômico, especialmente a elevação das taxas de juros da economia, tem tornado mais desafiadoras as captações de recursos por fundos imobiliários.
Porém, o HCTR11 reforça que é exatamente nos momentos mais difíceis que surgem as melhores oportunidades de investimentos.
O FII Hectare CE é um fundo imobiliário que tem como objetivo proporcionar aos cotistas a valorização e a rentabilidade de suas cotas no longo prazo, por meio de investimentos em ativos imobiliários, auferindo rendimentos e ganhos de capital advindos destes.
RBFF11 informa resultados e explica seus dividendos
Em relatório gerencial apresentado aos cotistas nesta terça-feira (14), a gestão do FII Rio Bravo Fundo de Fundos (RBFF11) comunicou sobre o desempenho do fundo no mês de novembro. Também, a gestora Rio Bravo explicou sobre os dividendos do fundo no atual cenário do mercado de FIIs.
Em novembro, o RBFF11 anunciou uma distribuição de R$ 0,47 por cota, o que corresponde a um dividend yield de 10,8%. A gestão disse que esse valor está acima da média do mercado e do IFIX. Confira abaixo:
Além disso, o fundo fechou o mês negociando com um desconto de 17,4% em relação à cota patrimonial, algo considerado muito atrativo para os investidores que buscam renda passiva bem fundamentada, destacou a Rio Bravo.
O cenário do mercado e os dividendos do RBFF11
Com o aumento da volatilidade no mercado de FIIs e queda na cota dos fundos, a gestão do RBFF11 tem buscado aumentar a receita recorrente do fundo, para diminuir cada vez mais a dependência da realização de ganho de capital.
Veja abaixo a distribuição do fundo nos últimos 12 meses:
Para trazer uma maior previsibilidade para os investidores do RBFF11, a gestora realizou diversos estudos para entender a dinâmica de crescimento dos dividendos do fundo.
Desde o início do segundo semestre de 2021, o fundo vem distribuindo um provento de R$ 0,47 por cota.
Porém, a gestão segue otimista na possibilidade de aumento dos proventos do RBFF11. Em suas projeções, caso o mercado tenha uma retomada nos próximos meses, a banda superior de distribuição seria de R$ 0,60 por cota.
Por outro lado, caso o cenário do mercado piore, a banda inferior de distribuição seria de R$ 0,40/cota.
Principal alocação do mês
Sobre os investimentos do mês de novembro, a principal alocação do Rio Bravo Fundo de Fundos foi em Kinea Índice de Preços (KNIP11) por meio da oferta pública do fundo.
Ao todo, foram alocados aproximadamente 3,1% do patrimônio líquido do RBFF11.
A alocação tem o objetivo de aumentar a recorrência do RBFF11 em um momento de alta volatilidade, se beneficiar do momento de inflação mais alta e aproveitar a abertura das taxas de juros mais longas.
O FII Rio Bravo Fundo de Fundos é um fundo imobiliário do tipo papel (Fundo de fundos). Seu objetivo é proporcionar retorno aos seus cotistas por meio de uma carteira diversificada por meio de investimentos em FIIs e em ativos de renda fixa.
