Dividendos do KNIP11 caem mais de 44% em agosto; Entenda os motivos
O fundo imobiliário Kinea Índice de Preços (KNIP11) divulgou seu relatório gerencial do mês de agosto, mostrando seu resultado e dividendo mensal, assim como as atualizações de seu portfólio.
O fundo imobiliário KNIP11 registrou um resultado de R$ 46,8 milhões em agosto, um recuo de 44,5% em relação ao mês de julho, quando teve um resultado de R$ 84,3 milhões. Já os proventos do Kinea Índice de Preços tiveram uma queda de 44,07%. No mês anterior, pagou R$ 46,7 milhões, enquanto em julho distribuiu R$ 83,5 milhões.
O FII KNIP11 teve uma queda de 41,2% em resultado de CRI de um mês para o outro, registrando R$ 50,4 milhões, enquanto as despesas do fundo foram de R$ 7,2 milhões, uma alta de 16,13%.
Os dividendos do KNIP11 referente ao mês de agosto representam uma rentabilidade de 0,55% em relação à cota média de ingresso de R$ 105,33, o que correspondente a 47% da taxa DI e 55% do CDI considerando o gross-up do IR à alíquota de 15%.
A data de pagamento dos dividendos do KNIP11 será em 15 de setembro de 2022. Ao final de agosto, o fundo apresentava alocação, em relação ao seu patrimônio, de 101,0% em CRI e 4,0% em instrumentos de caixa.
Por que os dividendos do KNIP11 caíram em agosto?
A parcela investida pelo fundo KNIP11 em CRIs possui uma taxa (MTM) de IPCA + 8,04% ao ano e tem duration de 5,2 anos. A gestão do FII destaca que conforme relatado em relatórios anteriores, os CRI atrelados à inflação presentes na carteira do fundo refletem, de forma aproximada, as variações do IPCA referentes aos dois meses anteriores à apuração de resultados.
Neste sentido, os resultados do fundo Kinea Índice de Preços que foram apurados ao longo de agosto refletem aproximadamente a variação do IPCA referente aos meses de junho (0,67%) e julho (-0,68%).
Sobre a queda dos resultados e rendimentos do KNIP11 referentes ao mês de agosto, o fundo explica que a deflação registrada no mês de julho trouxe um impacto negativo relevante no resultado obtido pelo FII no período.
O FII Kinea Índice de Preços diz que o patamar de inflação exerce influência direta nos dividendos nominais distribuídos pelo fundo. Nos meses em que a inflação foi elevada, o fundo teve resultados elevados, com dividendos maiores.
De forma análoga, os meses com menores patamares de inflação contribuem para dividendos menores, como aconteceu com relação ao mês de agosto. A rentabilidade a ser auferida no mês de setembro e que será paga em outubro pelo KNIP11, vai se dar em função dos patamares de inflação de agosto e julho.
